十幾年前,面對(duì)“缺芯少屏”的顯示行業(yè),當(dāng)時(shí)的從業(yè)者們可能不會(huì)想到,在十幾年后,他們的身后已無(wú)對(duì)手

文/智物

已誕生50年的LCD技術(shù),其產(chǎn)業(yè)核心區(qū)不斷轉(zhuǎn)移,日本產(chǎn)業(yè)化開(kāi)始,從日本至韓國(guó)再至今天的中國(guó)。還會(huì)轉(zhuǎn)移至其他國(guó)家嗎?

比如,印度?

據(jù)DIGITMES報(bào)道,印度有關(guān)部門人士透露,該國(guó)政府將投資支持3-4個(gè)大型LCD面板項(xiàng)目,總預(yù)算達(dá)200億美元,預(yù)期在六個(gè)月內(nèi)根據(jù)當(dāng)?shù)丶昂Ｍ馔顿Y者的合作備忘錄制訂相關(guān)投資激勵(lì)計(jì)劃。

這并不是印度首次國(guó)產(chǎn)面板計(jì)劃,早在2015年印度就與韓國(guó)、中國(guó)臺(tái)灣面板廠商接觸,其中包括群創(chuàng)、鴻海在內(nèi)的廠商積極評(píng)估了印度8．6代線項(xiàng)目,但最終結(jié)論是印度還不具備建設(shè)液晶面板產(chǎn)線的條件。

現(xiàn)如今,印度政府卷土重來(lái),并制訂了更為詳盡的政策扶持計(jì)劃,立志于在韓廠退出、中國(guó)大陸一家獨(dú)大的背景下,在顯示行業(yè)分得一杯羹。

可問(wèn)題是,印度真的在LCD產(chǎn)業(yè)中具備競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)嗎?或者說(shuō),液晶顯示行業(yè)還具備“國(guó)別轉(zhuǎn)移”的條件嗎?

01、在印度,所有的低成本都是個(gè)復(fù)雜命題

2014年,莫迪政府在上臺(tái)后,推出了“印度制造”計(jì)劃,承諾要振興和保護(hù)本國(guó)制造業(yè),讓制造業(yè)在GDP中的占比從15．05%提升到25%。

在電子產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域,“印度制造”的目標(biāo)很明確,即依靠龐大的內(nèi)需消費(fèi)和人口基數(shù),去復(fù)刻一個(gè)中國(guó)大陸電子供應(yīng)鏈。2016年,莫迪政府就曾與蘋果達(dá)成協(xié)議,承諾為蘋果提供稅收、政策優(yōu)惠和現(xiàn)金補(bǔ)貼,條件是蘋果必須在印度設(shè)廠。

當(dāng)然,作為一家偏重設(shè)計(jì)的公司,蘋果并沒(méi)有自己的工廠,這份協(xié)議的執(zhí)行責(zé)任就自然而然地落在了蘋果代工廠的頭上。

在此背景下,鴻海等中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的蘋果代工廠先后在印度設(shè)廠,這也讓印度的電子制造業(yè)在短時(shí)間內(nèi)快速發(fā)展。據(jù)《印度斯坦時(shí)報(bào)》統(tǒng)計(jì),截至2019年末,OEM模式代工廠在印度全年GDP中的比重已達(dá)到1．2%。OEM模式代工廠在印度崛起的原因很簡(jiǎn)單,人工費(fèi)用足夠便宜。比如三星在諾伊達(dá)的代工廠Sector 81,其生產(chǎn)效率大概是中國(guó)大陸代工廠60%,但工人工資僅為中國(guó)大陸代工廠的三分之一。

印度政府對(duì)“印度制造”的信心也正是來(lái)源于此。然而從OEM代工跨越到上游的顯示行業(yè),印度政府僅靠信心可能遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠。

因?yàn)樵陲@示行業(yè)中,低廉的人工成本在產(chǎn)線建設(shè)成本和物料成本面前微不足道,這個(gè)行業(yè)更需要的是熟練的產(chǎn)業(yè)工人,這恰恰是印度現(xiàn)階段最缺乏的。

而產(chǎn)業(yè)工人背后反映出的,是兩個(gè)國(guó)家體系上的差距。在中國(guó),半導(dǎo)體行業(yè)的工人許多都來(lái)自于專科院校,他們?cè)谛Ｆ陂g和實(shí)習(xí)階段就已經(jīng)完成了相關(guān)行業(yè)的培訓(xùn)工作,并且有著較為扎實(shí)的理論基礎(chǔ)和實(shí)操基礎(chǔ),但這一整套的培訓(xùn)體系顯然是印度不具備的。

對(duì)于OEM代工廠而言,效率不足可以用人數(shù)補(bǔ)齊,但對(duì)于顯示行業(yè)而言,缺乏熟練的產(chǎn)業(yè)工人則意味著產(chǎn)線良率無(wú)法提高,在批量生產(chǎn)的前提下,良率不足的產(chǎn)品將受限于成本,在市場(chǎng)上根本不具備競(jìng)爭(zhēng)力。

02、做不成京東方,或許可以做上廣電?

回顧面板產(chǎn)業(yè)在全球范圍內(nèi)的三次產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移,都離不開(kāi)四大要素的支持:資金、市場(chǎng)、技術(shù)和產(chǎn)業(yè)鏈。

在市場(chǎng)方面,印度有著較為廣闊的市場(chǎng)前景。根據(jù)印度和手機(jī)電子協(xié)會(huì)匯編的數(shù)據(jù),2020年印度液晶面板市場(chǎng)需求達(dá)到54億美元,2025年或增值189億美元。

在資金方面,印度也可以效仿當(dāng)年的中韓兩國(guó),通過(guò)現(xiàn)金補(bǔ)貼對(duì)本土面板產(chǎn)業(yè)予以扶持,但在技術(shù)上,印度該如何解決?

本世紀(jì)初,這個(gè)問(wèn)題同樣困擾著當(dāng)時(shí)的中國(guó),并在后續(xù)的發(fā)展中形成了兩條不同的路徑。一派是以京東方、TCL華星為代表的自主研發(fā)企業(yè),這些企業(yè)依靠自身雄厚的資金背景和技術(shù)實(shí)力打開(kāi)了液晶顯示行業(yè)的局面,但當(dāng)下的印度并沒(méi)有這樣的企業(yè)。

另外一派則是以上廣電為代表的中外合資派,這些企業(yè)通過(guò)引進(jìn)外資的方式,在最短的時(shí)間內(nèi)建成了LCD產(chǎn)線,對(duì)于印度而言,這種模式是發(fā)展本國(guó)顯示產(chǎn)業(yè)的唯一可選項(xiàng)。

但回顧上廣電的歷史,這幾乎就是中國(guó)早期顯示行業(yè)的一部血淚史。

在引進(jìn)LCD產(chǎn)線之前,上廣電集團(tuán)有著足夠輝煌的歷史。其前身是上海電視機(jī)廠一場(chǎng),1978年從日立引進(jìn)中國(guó)首條彩電生產(chǎn)線,10多年后,上海是政府在該廠基礎(chǔ)上組件了上廣電集團(tuán)。

2002年,上廣電與NEC簽訂了合作協(xié)議,在上海投資100億元,設(shè)立第五代面板生產(chǎn)現(xiàn)目,即上廣電NEC,上廣電控股75%,NEC持有剩余股權(quán)。

該項(xiàng)目的簽訂讓國(guó)內(nèi)電子信息行業(yè)為之一振,所有人都認(rèn)為中國(guó)即將擺脫“缺芯少屏”的困境,但僅僅6年的時(shí)間,這個(gè)項(xiàng)目便宣告破產(chǎn),留下一地雞毛。

由于技術(shù)依賴日方,上廣電NEC的技術(shù)量產(chǎn)部門幾乎被日本工程師控制,上游材料及設(shè)備也幾乎全部來(lái)自于NEC的母公司住友化學(xué),這意味著除技術(shù)外,利潤(rùn)最高的采購(gòu)端全部被日企所控制。

而日企更是步步為營(yíng),圍繞上廣電NEC,逐漸建起由其控制的合資企業(yè),導(dǎo)致上廣電在技術(shù)、采購(gòu)被掌控后,融資模式、未來(lái)規(guī)劃也被日方鎖定,最終積重難返。

“上廣電是被液晶面板硬生生拖垮的”在上廣電NEC項(xiàng)目破產(chǎn)后,業(yè)內(nèi)給出了如此的評(píng)價(jià)。

回到印度,參照現(xiàn)階段印度本土企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r,印度想要發(fā)展顯示產(chǎn)業(yè),就只能參照上廣電模式引入外資,但這條路的結(jié)局或許已經(jīng)被寫好。

03、“國(guó)別轉(zhuǎn)移”的終點(diǎn)

在知乎上,有一個(gè)問(wèn)題曾一度引發(fā)網(wǎng)友們的熱議,“中國(guó)有沒(méi)有已經(jīng)壟斷世界的行業(yè)?”

這個(gè)問(wèn)題下的答案也是五花八門,輕工業(yè)中有染劑、制冷劑、光學(xué)晶體等,重工業(yè)有龍門吊和振動(dòng)臺(tái)等,這些行業(yè)有一個(gè)共同點(diǎn),即通過(guò)微薄的利潤(rùn)來(lái)占據(jù)市場(chǎng),比如壟斷全世界90%船用龍門吊的振華重工,其銷售凈利率一度只有1%。

這些行業(yè)能夠壟斷市場(chǎng),但利潤(rùn)卻很難做大,因?yàn)檫@些行業(yè)在本質(zhì)并不具備壟斷優(yōu)勢(shì),只要把價(jià)格稍微抬高,就足以給其他國(guó)家留出發(fā)展空間。

但這一現(xiàn)狀可能即將被液晶面板行業(yè)所打破。在韓廠退出LCD產(chǎn)業(yè)后,全球供需格局改善,國(guó)內(nèi)面板廠商的盈利水平大幅提高,同時(shí)全球的有效供給開(kāi)始向中國(guó)大陸集中。

而在此之后,LCD產(chǎn)業(yè)的“國(guó)別轉(zhuǎn)移”很可能在中國(guó)大陸畫上句號(hào),就此進(jìn)入壟斷時(shí)代。

究其原因。一方面,中國(guó)大陸在顯示產(chǎn)業(yè)上的投入是其他國(guó)家?guī)缀鯚o(wú)法復(fù)刻的。根據(jù)中國(guó)電子信息產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究院的數(shù)據(jù),截至2020年底,中國(guó)大陸地區(qū)已建成6代及以上面板產(chǎn)線35條,產(chǎn)線總投資達(dá)1．24萬(wàn)億元,年產(chǎn)能達(dá)到2．22億平方米。

而且這只是建設(shè)產(chǎn)線的直接投入,正如上文提到的,LCD產(chǎn)業(yè)的發(fā)展離不開(kāi)產(chǎn)業(yè)鏈的支持。

近年來(lái)LCD產(chǎn)業(yè)的一大特點(diǎn)就是,供應(yīng)鏈與產(chǎn)線的群聚效應(yīng)愈發(fā)集中。以TCL華星的t7產(chǎn)線為例,立項(xiàng)之初,TCL華星就已與日本旭硝子共同建設(shè)了玻璃基板生產(chǎn)線項(xiàng)目,以保障玻璃基板的穩(wěn)定供應(yīng)。

t7項(xiàng)目從開(kāi)工到投產(chǎn)用時(shí)僅24個(gè)月,但配套的產(chǎn)業(yè)鏈基礎(chǔ),是中國(guó)大陸在整個(gè)半導(dǎo)體顯示行業(yè)中十幾年的發(fā)展結(jié)果。

另一方面,隨著京東方和TCL華星的“雙龍頭格局”形成,行業(yè)的底層邏輯已經(jīng)發(fā)生改變?，F(xiàn)在,行業(yè)領(lǐng)先者能夠根據(jù)市場(chǎng)需求調(diào)整自身產(chǎn)能和產(chǎn)品結(jié)構(gòu),且由于高世代線具有效率優(yōu)勢(shì),產(chǎn)能將單方面地向頭部廠商集中,供給端的擴(kuò)產(chǎn)也會(huì)得到有效控制。

在這樣的背景下,即使未來(lái)有其他國(guó)家涉足顯示行業(yè),中國(guó)大陸的頭部廠商也能較為輕松地扭轉(zhuǎn)競(jìng)爭(zhēng)局勢(shì)。

如果說(shuō)中國(guó)顯示行業(yè)的發(fā)展,是依靠過(guò)去面板廠商一次次的“逆周期豪賭”,那么對(duì)于其他國(guó)家而言,在供需格局將逐漸趨于穩(wěn)定,面板行業(yè)的周期性大幅削弱的背景下,想這樣賭上一次的機(jī)會(huì)可能都沒(méi)有……

……

《智物》認(rèn)為,所謂印度轉(zhuǎn)移的命題出現(xiàn),其源頭是本輪LCD行業(yè)重組的余響:一場(chǎng)未盡全功的產(chǎn)業(yè)重組,因?yàn)橐咔閷?dǎo)致的供需紊亂,韓國(guó)、日本,尤其是中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的LCD落后產(chǎn)能尚未全部出清。

某些力量總是希望做最后一搏,哪怕是為賣資產(chǎn),博一個(gè)好一點(diǎn)的價(jià)格,哪怕是好一點(diǎn)的姿勢(shì)。攪動(dòng)全球資源,博取身價(jià)。

但是,與15年前日本夏普二手產(chǎn)線專賣,引發(fā)中國(guó)產(chǎn)業(yè)界的追捧不同,如今的LCD產(chǎn)業(yè),各種產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢(shì),已經(jīng)盡在我手。

……